Renta fija argentina: jornada de sesgo mixto, con la corrección del PAP0 como dato saliente y estabilidad generalizada en el resto de los segmentos

Renta fija argentina: jornada de sesgo mixto, con la corrección del PAP0 como dato saliente y estabilidad generalizada en el resto de los segmentos

La rueda dejó un balance de tono mixto para la deuda argentina, con movimientos acotados en la enorme mayoría de las especies y una corrección puntual y de magnitud relevante en el segmento CER que concentró la atención de la jornada.

Bonos ajustados por CER. El segmento mostró el movimiento más significativo del día: el PAP0 retrocedió 3,5%, la baja más pronunciada de todo el panel relevado. El resto de la curva operó con variaciones mucho más moderadas y mayoritariamente negativas: DIP0 cedió 0,4%, al igual que PARP, mientras que DICP bajó 0,2% y TX28 retrocedió 0,1%. En el otro extremo, CUAP fue de los pocos en terreno positivo con un alza de 0,2%, mientras que TX26, TZX27 y TZX28 cerraron prácticamente sin cambios en la jornada.

Bonos a tasa fija en pesos. El TO26 registró una baja marginal de 0,1% en el día.

BOPREAL. Los bonos en dólares del Banco Central operaron con estabilidad: BPOA7 cedió apenas 0,1% y BPOC7 cerró sin cambios.

Bonos en dólares — Globales y Bonares. El complejo hard-dollar tuvo una rueda de signo mixto con sesgo levemente negativo. La baja más marcada correspondió a GD46, que retrocedió 1,2%, seguida por AL35 (-0,5%). También cerraron en baja AL30 y AL41 (-0,3% cada uno), GD29 y GD30 (-0,3% y -0,2% respectivamente) y AE38 y GD38 (-0,1% cada uno), mientras que GD35 no registró variación. Del lado positivo se destacó AN29 con un avance de 0,4%, seguida por AL29 (+0,3%) y GD41 (+0,1%).

Bonos en dólares — serie D. El comportamiento fue similar al de sus pares en pesos, con una salvedad relevante: CO26D subió 1,5% en el día, un movimiento que, dado el comportamiento errático que esta especie viene mostrando en las últimas ruedas, debería tomarse con cautela antes de interpretarse como una señal genuina de mercado. En el resto de la serie, las bajas predominaron: AL30D y AL35D cedieron 0,3% cada una, GD30D bajó 0,3%, GD46D retrocedió 0,4%, GD35D perdió 0,2%, y AE38D, AL41D y GD38D/GD41D cerraron con variaciones de entre -0,1% y -0,2%. Del lado positivo, AL29D y AN29D avanzaron 0,2% y 0,1% respectivamente, al igual que GD29D (+0,1%).

Letras Capitalizables (Lecap). El tramo de tasa fija en pesos de corto plazo transcurrió sin movimientos de magnitud, en una rueda de consolidación: S30O6 lideró con un alza de 0,3%, mientras que S14G6 y S31L6 sumaron 0,1% cada una. S30S6 y S31G6 cerraron sin cambios, y S30N6 fue la única con una baja, de 0,1%.

Merval: rueda de corrección generalizada, con METR, TECO2 e YPF entre las bajas más marcadas del panel

El índice líder de la bolsa argentina cerró la jornada con una caída de 1,5% en pesos, hasta los 3.256.361,65 puntos, y una baja algo más pronunciada en dólares, de 1,7%, hasta los 2.035,00 puntos, en una rueda de sesgo claramente negativo para la renta variable local.

El retroceso fue generalizado entre las principales especies del panel. La baja más marcada del día correspondió a METR, con una caída de 4,3%, seguida por TECO2 (-3,5%) y EDN (-3,2%). También cerraron con retrocesos relevantes TGNO4 (-2,7%), TGSU2 (-2,5%), SUPV (-2,4%) e YPFD (-2,1%), mientras que CEPU cedió 2,0%. Completaron el tramo negativo BMA y BBAR (-1,6% y -1,5% respectivamente), CRES y VALO (-1,3% cada una), GGAL y TRAN (-1,3% cada una), LOMA (-1,7%), BYMA (-0,8%), TXAR (-0,7%) y PAMP, con la baja más acotada del grupo negativo (-0,5%).

Del lado positivo, solo tres especies lograron cerrar en terreno favorable: IRSA avanzó 0,2%, ALUA sumó 0,4% y COME registró la única suba relevante del panel, de 0,1%.

Mercados de Wall Street: cierre mixto con fuerte avance del Dow Jones

Los principales índices de Wall Street finalizaron la rueda del martes con un comportamiento mixto. Mientras el Dow Jones lideró las ganancias impulsado por compras en acciones industriales y de gran capitalización, el Nasdaq cerró en baja por la debilidad del sector tecnológico.

El Dow Jones avanzó 1,03% y cerró en 52.747,32 puntos, registrando el mejor desempeño entre los principales índices de la jornada.

Por su parte, el S&P 500 ganó 0,21% y finalizó en 7.428,78 puntos, manteniéndose cerca de sus máximos históricos gracias al desempeño positivo de sectores defensivos y financieros.

En contraste, el Nasdaq retrocedió 0,22% y cerró en 24.876,91 puntos, afectado por una toma de ganancias en las principales compañías tecnológicas.

Finalmente, el Russell 2000, índice que agrupa a las empresas de pequeña capitalización, avanzó 0,20% y concluyó la jornada en 2.953,80 puntos.

El balance de la sesión dejó un desempeño dispar en la renta variable estadounidense. El sólido avance del Dow Jones contrastó con la leve caída del Nasdaq, mientras que el S&P 500 y el Russell 2000 cerraron con ganancias moderadas, reflejando una rotación de los inversores desde el sector tecnológico hacia acciones de perfil más defensivo e industrial.

Futuros: el petróleo se dispara más de 4% y lidera una jornada de sesgo positivo en acciones e commodities energéticos

Los mercados de futuros operaron con tono mayormente positivo, en una rueda dominada por un fuerte salto en el complejo energético que contrastó con movimientos acotados en el resto de las clases de activos. Los índices americanos avanzaron de manera pareja: el S&P 500 y el Nasdaq 100 subieron 0,18% cada uno, mientras que el Russell 2000 sumó 0,16%. En Europa el comportamiento fue mixto, con el DAX avanzando 0,08% y el Euro Stoxx 50 cediendo 0,43%, mientras que en Asia el Nikkei 225 cerró con una mejora de 0,33%. El Dow Jones fue la excepción negativa entre los principales índices, con una baja de 0,33%.

El dato saliente de la jornada llegó, sin dudas, del petróleo: el WTI trepó 4,51% y el Brent 4,63%, un movimiento de magnitud considerable que arrastró al resto de la curva energética, con el heating oil sumando 3,33% y la nafta RBOB avanzando 1,29%, mientras que el gas natural fue la excepción bajista del complejo, con una caída de 0,96%. El salto conjunto y de magnitud similar entre WTI y Brent sugiere un shock de oferta o un evento geopolítico puntual como disparador, más que un movimiento aislado de un solo mercado.

En metales, el panorama fue mixto: la plata avanzó 0,78% mientras que el oro retrocedió 0,18%, y el paladio (-1,31%) y el platino (-1,28%) lideraron las bajas del complejo. En renta fija, la curva de Treasuries operó con leves subas de precio en toda su extensión (2 años -0,06% de rendimiento, 5 años -0,15%, 10 años -0,19%), consistente con cierta demanda de cobertura. En monedas, el dólar se mostró mixto frente a sus pares —el euro cedió apenas 0,03% y la libra sumó 0,03%—, mientras que Bitcoin acompañó el tono positivo general con un avance de 0,88%.

En el frente agrícola, el complejo de carnes tuvo una buena jornada, con el feeder cattle subiendo 1,60% y el ganado gordo (live cattle) 1,55%, mientras que dentro de los softs se destacó la fuerte caída del jugo de naranja (-3,25%) en contraste con el resto del segmento, de comportamiento más moderado. En granos, la soja retrocedió 1,04% y el poroto de soja (soybean meal) 1,12%, mientras que el trigo y la avena cerraron en terreno positivo (+0,49% y +0,88% respectivamente).